互聯(lián)網(wǎng)成金融改革助推者：鯰魚效應(yīng)倒逼轉(zhuǎn)型
2013/7/18
互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)生水起，給了原本安于一隅的傳統(tǒng)金融業(yè)一記重拳，卻也喚醒了金融業(yè)。在不少業(yè)內(nèi)人士看來，互聯(lián)網(wǎng)金融是一條鯰魚，能夠倒逼金融業(yè)轉(zhuǎn)型。而它的創(chuàng)新因子，則能帶動(dòng)金融業(yè)未來的發(fā)展。
互聯(lián)網(wǎng)金融的“鯰魚效應(yīng)”
作為一種新興的商業(yè)模式與盈利方式，互聯(lián)網(wǎng)金融讓守舊的金融業(yè)看到不一樣的未來。而互聯(lián)網(wǎng)金融的加入，正如沙丁魚群中，那條突然出現(xiàn)的饑餓鯰魚，攪動(dòng)并促進(jìn)著魚群的發(fā)展。
“我們根本就撼動(dòng)不了傳統(tǒng)的金融體系。”好貸網(wǎng)創(chuàng)始人李明順坦言，即便是所有互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)的資產(chǎn)加在一起，可能都不及一家國有銀行一年的凈利潤�！盎ヂ�(lián)網(wǎng)企業(yè)對(duì)傳統(tǒng)金融業(yè)的影響，更多在概念上，而非實(shí)際業(yè)務(wù)�！�
數(shù)據(jù)顯示，截至今年二季度末，阿里小微信貸的貸款不良率為0.87%，低于我國銀行業(yè)0.96%的水平。有報(bào)道稱，供應(yīng)商利用京東供應(yīng)鏈金融平臺(tái)獲得融資的資金成本為每日0.019%，相當(dāng)于7%的年化利率，遠(yuǎn)低于同類銀行貸款產(chǎn)品的年利率。
“互聯(lián)網(wǎng)金融是大勢所趨�！焙陀嵕W(wǎng)副總經(jīng)理王煒對(duì)未來“藍(lán)海”期許甚遠(yuǎn)，“最近2到3年，互聯(lián)網(wǎng)金融將經(jīng)歷一個(gè)大浪淘沙的階段，只有那些專業(yè)性強(qiáng)、有著獨(dú)特商業(yè)模式的企業(yè)才能夠存活下來。”
面對(duì)金融業(yè)帶來的挑戰(zhàn)，傳統(tǒng)金融業(yè)也開始考慮如何轉(zhuǎn)型。招商銀行原行長馬蔚華就表示，互聯(lián)網(wǎng)金融具有的獨(dú)特優(yōu)勢，將對(duì)傳統(tǒng)商業(yè)銀行的競爭行為產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響，在銀行業(yè)長期發(fā)展過程中發(fā)揮鯰魚效應(yīng)，包括改變銀行傳統(tǒng)盈利模式、調(diào)整業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、改變客戶基礎(chǔ)、改善服務(wù)水平、建立和引入新的信息管理系統(tǒng)等。
不過，互聯(lián)網(wǎng)金融雖然已經(jīng)觸動(dòng)到中國的傳統(tǒng)金融行業(yè)，但卻并不能完全代替金融業(yè)。天津金融資產(chǎn)交易所總經(jīng)理丁化美認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)不可以顛覆傳統(tǒng)的金融，它是對(duì)現(xiàn)在金融業(yè)的一個(gè)有效補(bǔ)充和發(fā)展。
引領(lǐng)金融業(yè)第二波改革潮
在中國小額信貸發(fā)展促進(jìn)網(wǎng)絡(luò)秘書長白澄宇看來，互聯(lián)網(wǎng)金融的崛起正將中國金融業(yè)推向新的改革之路�！盎ヂ�(lián)網(wǎng)金融在宏觀上可促進(jìn)金融改革，向著市場化方向發(fā)展，在微觀上還可改善對(duì)小微企業(yè)的金融服務(wù)，有利于普惠金融體系的建設(shè)�！�
在業(yè)內(nèi)人士看來，中國金融業(yè)第一波改革潮是在2002年前后，外資金融機(jī)構(gòu)為中國金融業(yè)注入了不可多得的先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)。但這個(gè)以二八原則為基礎(chǔ)的經(jīng)驗(yàn)——即 20%客戶產(chǎn)生出80%的價(jià)值——雖然在一定時(shí)期獲得可觀的進(jìn)步，但在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代卻逐漸變得有些落伍�；ヂ�(lián)網(wǎng)引領(lǐng)的第二波潮流，正將原先的20%價(jià)值客戶，轉(zhuǎn)移至范圍極其廣泛的普通百姓及小微企業(yè)。
互聯(lián)網(wǎng)所帶來的“創(chuàng)新基因”，在交通銀行副行長兼首席信息官侯維棟眼里，給商業(yè)銀行帶來了創(chuàng)新的動(dòng)力，引發(fā)了商業(yè)銀行對(duì)自身經(jīng)營模式的重新思考。
面對(duì)壓力和沖擊，侯維棟表示，銀行不會(huì)墨守成規(guī)，一旦銀行主動(dòng)去創(chuàng)新，不斷地加大創(chuàng)新和變革的力度，充分發(fā)揮自身的優(yōu)勢，銀行也一定能夠在未來互聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用的發(fā)展過程當(dāng)中成為主力軍。銀行有著豐富的產(chǎn)品和從業(yè)經(jīng)驗(yàn)，有著一套完善的風(fēng)險(xiǎn)管理體系，這有助于互聯(lián)網(wǎng)金融市場的穩(wěn)定。
金融業(yè)將融合互聯(lián)網(wǎng)
“我們身處網(wǎng)絡(luò)時(shí)代，不要以為傳統(tǒng)的東西還會(huì)安然存在�！瘪R蔚華曾經(jīng)如此警示眾人。對(duì)于金融業(yè)的未來，在這些業(yè)內(nèi)人士眼中，金融業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)的融合發(fā)展，將締造新的屬于金融業(yè)的魔方大廈。
在好貸網(wǎng)創(chuàng)始人李明順看來，任何人在網(wǎng)絡(luò)的幫助下，都能得到很好的金融服務(wù)。未來如果有人要貸款，可能只需要給貸款機(jī)構(gòu)一個(gè)授權(quán)，貸款機(jī)構(gòu)就能了解到客戶的信息，快速地通過網(wǎng)絡(luò)發(fā)放貸款。
在大數(shù)據(jù)背景下，數(shù)據(jù)分析被看作是當(dāng)下最有潛力的行業(yè)。李明順認(rèn)為，雖然互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)掌握的數(shù)據(jù)并不多于銀行，但這些更偏向于客戶平時(shí)生活的數(shù)據(jù)能夠更好地為互聯(lián)網(wǎng)公司所利用，數(shù)據(jù)分析能力則將成為互聯(lián)網(wǎng)公司競爭力的核心�！拔磥碚l擁有數(shù)據(jù)變得并不重要，而數(shù)據(jù)加工者才最為重要，誰能真正用好這些數(shù)據(jù)，誰就能得到更廣闊的市場。”
實(shí)際上，互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)也正在朝著這樣的方向不斷進(jìn)發(fā)。接近阿里金融的人士向記者透露，阿里金融后續(xù)也要尋求如銀行等金融機(jī)構(gòu)的合作，分享其對(duì)數(shù)據(jù)的分析能力，與金融業(yè)共享大數(shù)據(jù)時(shí)代的數(shù)據(jù)紅利。
晨報(bào)記者 姜樊
■相關(guān)
互聯(lián)網(wǎng)金融概念股
迅速崛起
“市場需要興奮點(diǎn)，互聯(lián)網(wǎng)金融恰好做到了”
在業(yè)內(nèi)熱烈探討“互聯(lián)網(wǎng)金融”的同時(shí)，A股市場上的“互聯(lián)網(wǎng)金融概念股”們早已拔地而起，掀起一陣強(qiáng)大旋風(fēng)。6月以來，內(nèi)蒙君正(601216)、金證股份(600446)、東方財(cái)富(300059)……一批因“余額寶”、“活期寶”而火爆的個(gè)股們，股價(jià)直線漲停，看得市場熱血沸騰。
余額寶概念股屢遭爆炒
“《泰囧》火爆后，一有好電影，我知道看看光線傳媒(300251)的股價(jià)了；這‘余額寶’推出了，我還沒弄懂怎么回事呢，相關(guān)受益股股價(jià)竟要翻倍了！” 上周，一位60后市場分析師無限感慨地對(duì)北京晨報(bào)記者表示，自己跟不上時(shí)代的步伐了。因?yàn)閷?duì)于從不網(wǎng)購的他來說，互聯(lián)網(wǎng)金融簡直就是天方夜譚。
但“奇跡”已經(jīng)上演。在過去的一個(gè)月里，憑借著余額寶概念，內(nèi)蒙君正的股價(jià)從6月14日的盤中最低價(jià)5.56元，一路飆升至11.57元，股價(jià)累計(jì)漲幅高達(dá)108.09%！即使在A股市場暴跌的6月24日，內(nèi)蒙君正仍然逆市上漲。而支持該股上漲的原因只有一個(gè)：其是天弘基金的第二大股東。依靠支付寶的龐大客戶基礎(chǔ)，天弘基金與支付寶推出的“余額寶”，在十多天時(shí)間里，一躍成為國內(nèi)客戶數(shù)最多的貨幣基金。
跟著“余額寶”沾光的還有金證股份。作為國內(nèi)最大的金融證券軟件開發(fā)商之一，金證股份專門為天弘基金定制新型直銷系統(tǒng)并將其嵌入支付寶。盡管業(yè)內(nèi)人士稱，這樣的技術(shù)支持給金證股份帶來的利潤有限，因?yàn)檫@個(gè)項(xiàng)目的總合同金額僅在300萬元到500萬元之間。但從6月14日開始，金證股份股價(jià)從9.35元最高漲至16元，漲幅高達(dá)71.12%。
與此同時(shí)，東方財(cái)富跟風(fēng)“余額寶”概念推出的“活期寶”，也被市場主力作為噱頭而屢屢爆炒。自6月25日以來，東方財(cái)富股價(jià)多次出現(xiàn)異動(dòng)，10個(gè)交易日內(nèi)曾4次漲停，區(qū)間漲幅近六成。今年以來，在滬深兩市年內(nèi)股價(jià)創(chuàng)出新高的逾40只強(qiáng)勁個(gè)股中，東方財(cái)富以263.11%的漲幅高居榜首。
“這僅僅是開始”
分析人士表示，在互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)暴持續(xù)的背景下，A股市場中已經(jīng)挖掘和尚未被挖掘的互聯(lián)網(wǎng)金融股自然會(huì)遭到市場熱捧。上周，大智慧(601519)、同花順 (300033)、上海鋼聯(lián)(300226)等具有基金銷售資格的金融互聯(lián)網(wǎng)公司，也開始加入資金炒作的隊(duì)伍。還有市場分析師順勢挖掘出國金證券 (600109)、天茂集團(tuán)(000627)、粵電力A(000539)以及升華拜克(600226)等潛在互聯(lián)網(wǎng)金融概念股。
長江證券信息技術(shù)行業(yè)分析師馬先文表示，“在互聯(lián)網(wǎng)金融快速發(fā)展的背景下，未來將出現(xiàn)更多的創(chuàng)新型互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)�！薄笆袌鲂枰d奮點(diǎn)，互聯(lián)網(wǎng)金融恰好做到了。但這僅僅是開始，接下來，我們要看他們能改變什么�；蚴菢I(yè)績，或是我們的投資習(xí)慣。”前面那位60后分析師稱。
